商品期货交易走势分化,农产品强势领涨盘面,化工板块走势分化,有色板块表现分化,盘面涨停。
消息面上,美联储货币政策不加息,金融市场氛围较好,原油持续反弹,金属期货夜盘开盘后迅速封涨停板,有色金属也跟随上涨,有色金属板块走势分化,走势分化,有色板块连续拉升,沪铜、沪镍均回升。
基本面上,由于美元走弱,支撑金银价格反弹,不过短期上涨的力度有限,同时,疫情导致的经济危机未能解决,避险情绪升温,美元指数上行,贵金属难以独善其身。
昨日,白银反弹压力较大,因美元走弱,原油市场情绪也有所转变。有色板块在黄金反弹过程中相对抗跌,但白银需求弱势,镍价格表现较弱。
从美股收盘后的表现来看,美股仍维持弱势格局,市场情绪受到一定的影响,投资者需要更多的时间观察和观察美联储的货币政策走向。目前市场对美联储货币政策趋紧和经济数据乐观预期增强,加之美元下跌对贵金属反弹的压力作用减弱,预计贵金属价格走势偏强。
消息面上,美国劳工部3月26日公布的数据显示,美国3月未季调核心CPI月率增长0.3%,预期增长0.3%,前值增长0.5%。美国3月未季调核心CPI年率增长1.5%,预期增长1.4%,前值增长1%。
美国劳工部公布的数据显示,美国3月未季调CPI年率增长1.8%,预期增长1.7%,前值增长1.7%。美国3月未季调核心CPI年率增长2.0%,预期增长2.0%,前值增长1.8%。
美联储的货币政策按兵不动,全球央行宽松预期升温,美元强势反弹,贵金属出现承压。近日,美联储人员强调了美国经济前景的不确定性,但金融市场情绪仍然乐观。
短期贵金属有望震荡反弹
美联储加息预期升温,金银价格上行。此外,美联储年内或将再加息2-3次,贵金属受到提振,但由于中美贸易战及地缘政治影响,短期贵金属难以形成方向性方向。
图为美国加息与黄金价格走势
基本面上,美联储加息预期淡化,美股已经出现明显回落,短期黄金价格暂时企稳,黄金仍有上涨空间。
图为美股与美元指数
供应方面,市场关注美国的实际收益率与赤字,美国财政部大幅增加赤字,高企的债务将成为常态,美国财政部或将出现大规模的债务赤字,美股可能再遭到抛售,引发全球资产价格剧烈波动,贵金属反弹动力减弱。
技术面来看,美国原油5分钟K线出现向下跳空缺口,金价试探60、20、60日均线压力后反弹,但MACD指标线与KDJ指标出现背离,且KDJ指标线向下发散,为金价继续反弹奠定基础。
基本面上,3月28日美国劳工部公布的数据显示,美国3月非农就业人数增加16.4万,远超预期的增加15.5万,失业率仍保持在3.7%水平,就业市场状况维持宽松。分析师认为,3月就业市场疲弱,加之就业市场表现温和,暗示美国经济持续复苏,美联储加息前景不改,对金价上行动力。
数据显示,美联储3月会议加息概率升至100%,美联储加息概率较大。
短期内,由于美元强势反弹,贵金属出现承压调整,黄金短期可能暂时企稳。